巨星財富（http://gizwfht.cn）：利用權衡交易量，我們能夠相當有效地達到上述目的，但它也有一些缺點。舉例來說，僅僅根據當天的收市價格的大小，我們就把全天的交易量添上了正號或負號，這看起來并沒有充分的依據。試想，如果市場的收市價格只比前一天高出某個小量，比如一二個點子，我們就在全天的交易活動量前標上正號合理嗎?或者考慮這種情形，市場當天大部分時間處于前一收市價之上，只在收市時才稍稍低一些。我們是否應該把當天全部交易螢都標上負號呢?為了解決這些問題，技術師嘗試了許多種OBV法的變通辦法，以求發現真正的向上的交易量和向下的交易量。

變通辦法之一是，給趨勢較強的日子賦予較大的權重。比如，在價格上升的日子，就用價格的漲幅乘以交易量。本方法雖然依舊采用正負號，但我們把價格變化較大的日子給予了較大的權重，從而減少了價格實際變化較小的日子的影響。

另一種對格蘭維爾的權衡交易量法的變通辦法，是馬克·蔡金設計的，稱為交易量累積(VA法)。蔡金的交易量累積法利用日內價格變化來估價當日的交易量。一般認為.這種方法在股市中更有用，但是它也同樣地適用于商品期貨，特別是具有大量公眾參予的期貨市場。OBV法給全天的交易量都標上正號或負號，但交易量累積法只為當日交易量中的一定百分比例計人正負符號。根據收市價格同當日平均價格的相對高低，也就是說，如果市場收市于全日平均價格或全日價格區間的中點之上，則當日交易量的一定百分比例便標正號。如果價格收市于中點之下，則當日交易量值的一定百分比例就標為負號(見圖7. 9a到7.10b )。

僅當收市價格與當日最高價相同時，我們才把全天的交易量都計為正值。如果情況正好相反，即收市價格恰好位于當日最低價，那么，我們把當日所有的交易量均計為負值。

我們假定基準日的起算值為10000，并通過以下公式來構造圖線:

VA={[（C—L）—（H—C）]/（H一L）}×V

其中H為當日最高價，C為收市價，L，為最低價，V為交易量。

交易量累積線與價格變化的配合使用方法，與OBV線完全一致，它或者同價格變化相互驗證，或者與之相互背離。為了跟蹤VA線的趨勢，我們也可以采用各種技術工具。當然也可以利用擺動指數來考察VA線，我們將在第十章討論這個問題.

關于價格和交易量的參照使用方法，還有其它更復雜的公式。加利福尼亞的詹姆斯·西貝特創立的所謂需求指數就是其中的一例。上述三種交種交易量指標的計算機軟件均已有售，為我們省卻了構造和維

持其圖表的冗長乏味的繁雜負擔.在新奧爾良的Compu Tray集團的技術分析軟件中，涵蓋了上述三種方法。在今后各章中，我們還將采用更多Cornpu Trac的圖例。

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